12-16-2019
赛优教育—中级会计职称财务管理考点：发行公司债券
中级会计职称财务管理——发行公司债券：
（一）公司债券的种类
1. 按是否记名，分为记名债券和无记名债券；
2. 按是否能够转换成公司股权，分为可转换债券与不可转换债券；
3. 按有无特定财产担保，分为担保债券和信用债券。
（二）债券的偿还
1. 提前偿还
（1）前提条件：契约中有允许提前偿还的条款
（2）偿还的价格一般要高于债券的面值，并随到期日的临近而逐渐下降；
（3）资金有结余或预测利率下降时会提前赎回。
2. 到期分批偿还
（1）为不同编号或不同发行对象的债券确定了不同的到期日；
（2）各自的发行价格和票面利率可能不同；
（3）发行费用高，但是便于发行。
3. 到期一次偿还
（三）发行公司债券的筹资特点
1. 一次筹资数额大——相对于银行借款和融资租赁等债务筹资方式
2. 募集资金的使用限制条件少——相对于银行借款
3. 资本成本负担较高——相对于银行借款
4. 提高公司的社会声誉
（一）公司债券的种类
1. 按是否记名，分为记名债券和无记名债券；
2. 按是否能够转换成公司股权，分为可转换债券与不可转换债券；
3. 按有无特定财产担保，分为担保债券和信用债券。
（二）债券的偿还
1. 提前偿还
（1）前提条件：契约中有允许提前偿还的条款
（2）偿还的价格一般要高于债券的面值，并随到期日的临近而逐渐下降；
（3）资金有结余或预测利率下降时会提前赎回。
2. 到期分批偿还
（1）为不同编号或不同发行对象的债券确定了不同的到期日；
（2）各自的发行价格和票面利率可能不同；
（3）发行费用高，但是便于发行。
3. 到期一次偿还
（三）发行公司债券的筹资特点
1. 一次筹资数额大——相对于银行借款和融资租赁等债务筹资方式
2. 募集资金的使用限制条件少——相对于银行借款
3. 资本成本负担较高——相对于银行借款
4. 提高公司的社会声誉
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